生产者|年度深度报告：双边市场下的互联网平台竞争(12)

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即使是在商品、服务平台内部，我们观察到，对于不同的品类，信息输入效率的重要性并不一样，或者换句话说，用户对平台的信息需求并不一样。
如下图所示，我们用件单价、标准化程度将商品分为四个象限，处于中间部位的，即中等件单价、中等标准化程度的品类，对平台信息需求最大。
通常而言，对于低价、高标的商品，用户可以非常轻松的在平台上做出消费决策，不需要平台的信息。随着商品向更高价格、更低标准化变化，用户的信息需求在增加，此时平台的先发优势达到最强。但随着商品进一步走向高价、非标，往往会有头部品牌的出现，通过品牌缓解了信息不对称的问题，此时消费者对平台的信息需求趋向于减少。

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所以我们看到，虽然阿里构建了庞大的电商生态，其中一个重要壁垒就是积累多年的用户交易和评价数据，但是它最高壁垒的基本盘始终是中间部分，即非头部品牌的非标品，典型品类就是女装、彩妆。而脱离了这个领域之后，阿里的壁垒并不高，我们看到，拼多多瓜分了低价标品+低价非标品，京东瓜分了高价标品，抖音快手在快速瓜分高价非标品。

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目前市场较为关心的是抖音电商的空间所在，以及对主要上市公司的影响。我们认为，抖音电商空间巨大，但它的基本盘还是头部品牌，对天猫影响会比较大。举个例子，当消费者在抖音刷到李宁、安踏的时候，觉得合适往往会直接下单，但如果刷到较为陌生的二线品牌，则往往会去天猫仔细阅读买家评价，大概率也就顺便在天猫下单了。
信息输出效率难以成为核心竞争力。
信息输出效率指代用户接受信息、理解信息的效率，在互联网平台中通常表现为产品设计。但产品设计非常容易模仿，即使某家平台上线了很好的功能，其他平台可以通过紧密跟踪、快速迭代进行模仿，使得先发优势并不明显。这一道理较为浅显，我们不再赘述。
综上所述，我们可以看到，平台赢得竞争的关键点，在于选择了正确的商业模式，打造了基于效率的核心竞争力。在错误的点上打造核心竞争力，并不会带来竞争的胜利。当然，我们要再次强调，任何一种效率的提升，对于行业的空间，都是有利的。
3.3 流量竞争：效率之后的第二战场上文我们得出了结论，基于商业模式的效率竞争是平台竞争的核心。但是很多时候，平台之间在模式上并没有大的差异却依然出现了寡头甚至垄断的局面。在这样的情况下，平台之间的竞争更多是流量的比拼。
互联网平台的流量竞争有两个特点：

通常发生在行业成长的初期，平台渗透率偏低的阶段。因为到了渗透率较高的中后期，流量带来的规模效应已经非常巨大，很难出现逆转。
流量竞争包括三个维度：战略、资源、执行。其中正确的流量战略是赢得竞争的核心。

3.3.1 正确的流量战略：重视单归属和强跨边的流量
我们认为，在流量竞争中，最重要的是把控单归属的流量（包括生产端和消费端，下同），因为把控单归属的流量意味着垄断了一个市场。其次是把控强跨边网络效应的头部流量，因为这有利于规模的做大。
根据归属倾向和跨边网络效应两个维度，我们将流量分为四个象限。对于不同属性的流量，有着不同的最佳战略。